近期，美國(guó)、韓國(guó)、日本密集發(fā)布打造半導(dǎo)體產(chǎn)業(yè)鏈的新政，美國(guó)計(jì)劃投入520億美元、激進(jìn)的韓國(guó)直接拋出了4500億美元、日本將擴(kuò)大現(xiàn)有的18.4億美元基金規(guī)模，三國(guó)投入的財(cái)力就已經(jīng)超過(guò)5000億美元。再加上去年歐洲提出的兩三年內(nèi)投1450億歐元（約1766億美元），這四大區(qū)域的資金總額達(dá)到約6804億美元，而且數(shù)目還在繼續(xù)上升。

 

各國(guó)決心之大，可見(jiàn)一斑。再看中國(guó)，雖然官方并未公布具體投資規(guī)模，從行業(yè)面看，根據(jù)云岫資本統(tǒng)計(jì)，2020年國(guó)內(nèi)半導(dǎo)體行業(yè)股權(quán)投資案例413起，投資金額超過(guò)1400億元人民幣，同比增長(zhǎng)近4倍，是中國(guó)半導(dǎo)體在一級(jí)市場(chǎng)有史以來(lái)投資額最多的一年。

 

面對(duì)近年大國(guó)科技博弈、全球供應(yīng)鏈?zhǔn)茏璧默F(xiàn)狀，打造本地產(chǎn)業(yè)鏈，尤其是芯片制造環(huán)節(jié)，成為國(guó)家戰(zhàn)略，而晶圓制造廠耗資巨大，在政府的支持下，各地都向有芯片制造能力的廠商拋出橄欖枝，希望吸引核心企業(yè)前來(lái)入駐。同時(shí)，各大芯片代工廠也在積極擴(kuò)產(chǎn)，因此選擇產(chǎn)地也成為了重要的博弈點(diǎn)，未來(lái)隨著產(chǎn)能推出，全球的半導(dǎo)體行業(yè)格局或發(fā)生變化。

 

市場(chǎng)研究公司Counterpoint Research對(duì)邏輯（非儲(chǔ)存）IC芯片行業(yè)進(jìn)行了分析預(yù)計(jì)，根據(jù)《美國(guó)芯片制造法案》，美國(guó)政府將為在美建廠提供資金支持，因此美國(guó)的芯片產(chǎn)能份額預(yù)計(jì)將從2021年的18%提高至2027年的24%。屆時(shí)，中國(guó)臺(tái)灣的產(chǎn)能份額將降至40%。

 

同時(shí)，從地域分布來(lái)看，Counterpoint預(yù)計(jì)2027年芯片產(chǎn)能會(huì)出現(xiàn)地域性轉(zhuǎn)移。在亞利桑那州工廠實(shí)現(xiàn)晶圓月產(chǎn)能2萬(wàn)片之后，臺(tái)積電可能會(huì)追加更多投資，以達(dá)到臺(tái)灣工廠的規(guī)模。2027年中國(guó)臺(tái)灣和韓國(guó)的芯片產(chǎn)能將占全球總產(chǎn)能的57%。隨著地緣政治沖突加劇，中國(guó)大陸地區(qū)無(wú)法采購(gòu)關(guān)鍵生產(chǎn)設(shè)備，3-5年后仍將處于落后地位，僅占全球總產(chǎn)能的6%。

 

 

長(zhǎng)年以來(lái)，半導(dǎo)體產(chǎn)業(yè)鏈高度全球化，核心企業(yè)的研發(fā)、合作往往“你中有我，我中有你”，然而在貿(mào)易環(huán)境摩擦之下供應(yīng)鏈阻礙增加，各國(guó)亦心有余悸，全球半導(dǎo)體產(chǎn)業(yè)鏈開(kāi)始重構(gòu)。

 

一位業(yè)內(nèi)人士指出，從各個(gè)地區(qū)制定的新規(guī)來(lái)看，“逆全球化”體現(xiàn)得越來(lái)越明顯，一方面都欲在本地健全半導(dǎo)體產(chǎn)業(yè)生態(tài)，尤其盯準(zhǔn)了臺(tái)積電占據(jù)了半壁江山的制造生產(chǎn)環(huán)節(jié)；另一方面各國(guó)都希望占據(jù)技術(shù)制高點(diǎn)，爭(zhēng)奪下一個(gè)時(shí)代的半導(dǎo)體關(guān)鍵技術(shù)。對(duì)于中國(guó)而言，挑戰(zhàn)是巨大的，但是孕育著新的機(jī)遇，國(guó)內(nèi)有著龐大的消費(fèi)市場(chǎng)。

 

具體看政策層面，報(bào)道稱(chēng)，本周二，美國(guó)參議院正式批準(zhǔn)撥款520億美元，在今后5年內(nèi)大力促進(jìn)美國(guó)半導(dǎo)體芯片的生產(chǎn)和研究。在資金的分配上，390億美元用于半導(dǎo)體的生產(chǎn)和研發(fā)激勵(lì)，另有105億美元用于推動(dòng)包括美國(guó)國(guó)家半導(dǎo)體技術(shù)中心、國(guó)家先進(jìn)封裝制造計(jì)劃和其他研發(fā)計(jì)劃的落地。此外，還包括15億美元的應(yīng)急資金，旨在加快美國(guó)運(yùn)營(yíng)商支持的開(kāi)放式無(wú)線接入網(wǎng)(OpenRAN)的開(kāi)發(fā)。

 

在美國(guó)的“號(hào)召”下，英特爾、臺(tái)積電之外，近期消息稱(chēng)三星正在考慮在美國(guó)得克薩斯州奧斯汀市建設(shè)極紫外線（EUV）代工生產(chǎn)線，這是三星首次在海外設(shè)立EUV生產(chǎn)線，計(jì)劃今年第三季度動(dòng)工，2024年投產(chǎn)，新建的工廠或?qū)?dǎo)入5納米工藝。

 

更令人咋舌的是韓國(guó)，半導(dǎo)體在韓國(guó)出口中所占比重最大，韓國(guó)對(duì)此的投入可謂不遺余力。根據(jù)韓媒報(bào)道，韓國(guó)制定了一項(xiàng)計(jì)劃，在未來(lái)十年內(nèi)斥資約4500億美元建設(shè)全球最大的芯片制造基地。韓國(guó)政府希望建立一條“K-半導(dǎo)體帶”，該帶狀產(chǎn)業(yè)鏈延伸到漢城以南數(shù)十公里，并將 IC設(shè)計(jì)人員、制造商和供應(yīng)商聚集在一起。同時(shí)，韓國(guó)政府表示將透過(guò)減稅，降低利率，放寬法規(guī)和加強(qiáng)基礎(chǔ)設(shè)施等政策來(lái)激勵(lì)國(guó)內(nèi)半導(dǎo)體產(chǎn)業(yè)，希望韓國(guó)的芯片制造商不被全球領(lǐng)先者拉開(kāi)。

 

其中，三星和SK海力士扮演了重要角色，為了響應(yīng)政府新政策，三星計(jì)劃2030年資本支出增加30%，達(dá)1510億美元。而SK海力士則承諾斥資970億美元擴(kuò)建現(xiàn)有設(shè)備，并計(jì)劃斥資1060億美元在龍仁市建設(shè)四個(gè)新工廠。

 

在細(xì)分領(lǐng)域技術(shù)領(lǐng)先的歐洲，也在加速半導(dǎo)體生態(tài)建設(shè)，近期，歐盟內(nèi)部委員會(huì)表示，目前已經(jīng)有22個(gè)歐盟成員國(guó)聯(lián)合成立了新的半導(dǎo)體聯(lián)盟，以支持歐洲的半導(dǎo)體研發(fā)，減少歐盟對(duì)外國(guó)供應(yīng)商的依賴(lài)，計(jì)劃2030年讓歐盟在全球半導(dǎo)體生產(chǎn)的占有率從10%提高到20%，歐盟還在著力要求英特爾、臺(tái)積電、三星赴歐洲建廠。

 

當(dāng)?shù)禺a(chǎn)業(yè)鏈相對(duì)完善的日本計(jì)劃最早將于下月確定財(cái)年計(jì)劃，據(jù)悉，日本政府將承諾擴(kuò)大現(xiàn)有的2000億日元基金規(guī)模，以支持國(guó)內(nèi)芯片制造行業(yè)，并幫助提振先進(jìn)半導(dǎo)體的產(chǎn)出。日本計(jì)劃到2030年在電動(dòng)汽車(chē)，和下一代功率半導(dǎo)體領(lǐng)域的份額占到全球的40%。

 

在中國(guó)，國(guó)產(chǎn)替代的趨勢(shì)一直在繼續(xù)，集成電路、半導(dǎo)體寫(xiě)入“十四五”規(guī)劃中，成為重要的戰(zhàn)略方向。從企業(yè)端看，臺(tái)積電、中芯國(guó)際、華虹、粵芯等均在積極擴(kuò)張產(chǎn)能當(dāng)中。比如近日，上海華虹集團(tuán)無(wú)錫基地一期項(xiàng)目全面達(dá)產(chǎn)，提前實(shí)現(xiàn)月投片4萬(wàn)片目標(biāo)。

 

 

眼下，芯片供應(yīng)不求的現(xiàn)象還在持續(xù)，再加上中國(guó)臺(tái)灣疫情和缺水缺電的狀況，供應(yīng)鏈問(wèn)題依然嚴(yán)峻。多位深圳芯片設(shè)計(jì)企業(yè)告訴記者，現(xiàn)在芯片產(chǎn)能大家都需要爭(zhēng)搶?zhuān)还馐蔷A制造環(huán)節(jié)，還有封測(cè)環(huán)節(jié)，供應(yīng)都十分緊張，一些芯片的交付周期都翻倍了。

 

為了應(yīng)對(duì)產(chǎn)能問(wèn)題，芯片代工廠們都在加速建設(shè)產(chǎn)能，尤其是需求量暴增的成熟產(chǎn)能。根據(jù)Omdia對(duì)于全球晶圓廠與中國(guó)的半導(dǎo)體設(shè)計(jì)公司的合作情況統(tǒng)計(jì)，在2019年，中國(guó)的半導(dǎo)體設(shè)計(jì)公司與國(guó)內(nèi)主要晶圓廠商的合作日益緊密。國(guó)內(nèi)的晶圓代工企業(yè)已經(jīng)能夠?yàn)橹袊?guó)國(guó)內(nèi)的半導(dǎo)體設(shè)計(jì)企業(yè)提供相當(dāng)比例的晶圓代工業(yè)務(wù)，并且都主要集中在28納米及以上成熟制程上的合作。

 

Omdia表示，無(wú)論是國(guó)際一線晶圓代工企業(yè)還是本土的晶圓制造排頭企業(yè)，大家都紛紛在布局28納米以上的成熟工藝擴(kuò)產(chǎn)。這說(shuō)明在未來(lái)很長(zhǎng)時(shí)間，14納米、28納米及以上的需求在中國(guó)國(guó)內(nèi)還是旺盛的。而且隨著半導(dǎo)體上游的設(shè)備廠商多年對(duì)于技術(shù)的深耕，已經(jīng)在40納米實(shí)現(xiàn)了量產(chǎn)，28納米的自主國(guó)產(chǎn)化也將于2021年底建成并實(shí)現(xiàn)量產(chǎn)。

 

在先進(jìn)制程方面，Counterpoint預(yù)計(jì)，2021-2027年全球芯片代工廠和IDM廠商的10納米及以下邏輯（非存儲(chǔ)）IC芯片的產(chǎn)能復(fù)合年均增長(zhǎng)率為21%，“多年來(lái)，全球半導(dǎo)體廠商擴(kuò)產(chǎn)緩慢，這也是目前IC芯片緊張的根本原因?，F(xiàn)在，各廠商都在積極擴(kuò)張產(chǎn)能，預(yù)計(jì)2025年全球的7納米晶圓月產(chǎn)能將增加16萬(wàn)片，5納米晶圓月產(chǎn)能將增加10萬(wàn)片，其中包括了英特爾新增的7納米產(chǎn)能，以及臺(tái)積電和三星在美國(guó)的新工廠產(chǎn)能。”

 

Counterpoint進(jìn)一步指出，從需求角度來(lái)看，隨著未來(lái)幾年5G換機(jī)潮、數(shù)據(jù)中心處理器升級(jí)和自動(dòng)駕駛（L4/5）的蓬勃發(fā)展，數(shù)字化轉(zhuǎn)型將催生更多新應(yīng)用，“預(yù)計(jì)2021年，16/14納米和7/6納米等長(zhǎng)制程晶圓的每月需求將達(dá)到25-27萬(wàn)片，2025年將增加到30-32萬(wàn)片。我們預(yù)計(jì)，未來(lái)2-3年新建工廠大規(guī)模投產(chǎn)后，全球N5和N7晶圓的供需將更加平衡，但不會(huì)出現(xiàn)供過(guò)于求的風(fēng)險(xiǎn)。”

 

根據(jù)Counterpoint的芯片代工廠服務(wù)數(shù)據(jù)預(yù)測(cè)，在邏輯（非儲(chǔ)存）IC芯片行業(yè)，2021年，中國(guó)臺(tái)灣10納米及以下（包括現(xiàn)有的N10、N7、N5以來(lái)未來(lái)的N3/N2）產(chǎn)能占全球總產(chǎn)能的55％，其次是韓國(guó)（20％）和美國(guó)（18％）。與2021-2025年的全球產(chǎn)能大擴(kuò)張相比，2025-2027年的芯片產(chǎn)能增長(zhǎng)將放緩，中國(guó)臺(tái)灣、韓國(guó)和美國(guó)分別占40％、17％和24％的份額。